PENENTUAN PORTOFOLIO OPTIMAL DALAM SAHAM MENGGUNAKAN PENDEKATAN CAPITAL ASSET PRICING MODEL

    Ema Nur Luthfiyani, - (2012) PENENTUAN PORTOFOLIO OPTIMAL DALAM SAHAM MENGGUNAKAN PENDEKATAN CAPITAL ASSET PRICING MODEL. S1 thesis, Universitas Pendidikan Indonesia.

    Abstract

    Model estimasi capital asset pricing model digunakan untuk mengestimasi return yang diharapakan beserta risiko sistematiknya. Risiko sistematik adalah bagian dari risiko total yang dapat mempengaruhi pasar secara keseluruhan. Risiko total terdiri dari risiko sistematik dan risiko tidak sistematik. Untuk mengurangi risiko total dilakukan diversifikasi portofolio yaitu mengalokasikan dana pada beberapa aset yang dimiliki perorangan atau lembaga berupa aktiva berisiko dan aktiva bebas risiko. Memilih saham yang sesuai untuk membentuk portofolio yang optimal menggunakan simple criteria optimal for portfolio selection. Melalui kriteria ini diperoleh delapan saham pada indeks saham IHSG yaitu RBMS.JK, INAI.JK, SMCB.JK, KDSI.JK, TKIM.JK, BMTR.JK, MLIA.JK, AHAP.JK. Sedangkan pada indeks saham STI diperoleh dua saham yaitu J36.SI dan G13.SI. Melalui return yang diperoleh dengan pendekatan capital asset pricing model dan risiko total, akan diukur kinerja portofolio menggunakan excess return on Value at Risk. Dimana nilai kinerja portofolio yang lebih tinggi daripada nilai kinerja portofolio lain dianggap sebagai portofolio yang memiliki kinerja lebih baik. Dari kedua indeks yang dibandingkan, kinerja portofolio pada indeks saham IHSG memiliki nilai yang lebih tinggi daripada nilai kinerja portofolio pada indeks saham STI.

    Baca Full Text klik disini
    [thumbnail of s_mat_0607263_table_of_content.pdf] Text
    s_mat_0607263_table_of_content.pdf
    Download (464kB)
    [thumbnail of s_mat_0607263_chapter1.pdf] Text
    s_mat_0607263_chapter1.pdf
    Download (237kB)
    [thumbnail of s_mat_0607263_chapter2.pdf] Text
    s_mat_0607263_chapter2.pdf
    Restricted to Staf Perpustakaan
    Download (356kB)
    [thumbnail of s_mat_0607263_chapter3.pdf] Text
    s_mat_0607263_chapter3.pdf
    Download (721kB)
    [thumbnail of s_mat_0607263_chapter4.pdf] Text
    s_mat_0607263_chapter4.pdf
    Restricted to Staf Perpustakaan
    Download (1MB)
    [thumbnail of s_mat_0607263_chapter5.pdf] Text
    s_mat_0607263_chapter5.pdf
    Download (186kB)
    [thumbnail of s_mat_0607263_bibliography.pdf] Text
    s_mat_0607263_bibliography.pdf
    Download (229kB)
    Official URL: http://repository.upi.edu
    Item Type: Thesis (S1)
    Additional Information: ID SINTA Dosen Pembimbing: Entit Puspita : 5986409 Fitriani Agustina : 5981275
    Uncontrolled Keywords: Kata Kunci : Model estimasi capital asset pricing, kinerja portofolio
    Subjects: L Education > L Education (General)
    Divisions: Fakultas Pendidikan Matematika dan Ilmu Pengetahuan Alam > Program Studi Matematika - S1 > Program Studi Matematika (non kependidikan)
    Depositing User: Nazwa Azalia Sofianti
    Date Deposited: 02 Nov 2023 08:41
    Last Modified: 02 Nov 2023 08:41
    URI: http://repository.upi.edu/id/eprint/111870

    Actions (login required)

    View Item View Item